Wêrom is de Prime Rate sa wichtich yn 'e tinzen fan banken'?
10/10/2022
Oarsprong fan 'e Prime Rate
Foarôfgeand oan de Grutte Depresje waarden lieningsraten yn 'e FS liberalisearre, en elke bank stelde har eigen lieningsnivo yn troch de kosten fan fûnsen, risikopreemjes en oare faktoaren te beskôgjen.
Yn 1929 gongen de FS yn 'e Grutte Depresje - doe't de Amerikaanske ekonomy efterútgong, sluten bedriuwen yn grutte oantallen, en de ynkommens fan 'e ynwenners foelen.
Sa ûntstie in ûnbalâns tusken it oanbod en fraach fan kapitaal yn 'e merk, en it oantal kredytweardige bedriuwen en ûntfangers fan kwaliteitskredyt rap sakke.De banksektor hie lykwols in oerskot oan kapitaal en moast in plak fine om te ynvestearjen.
Om it folume fan lieningen te behâlden, begûnen guon kommersjele banken doelbewust kredytnoarmen te ferleegjen, guon min kwalifisearre bedriuwen waarden ek opnommen yn 'e doelgroep fan lieningen, banken konkurrearren foar bedriuwsklanten en begûnen sels rintekoartingen oan te bieden.
De resultearjende bankfakturearring late ta in signifikante ferheging fan net-prestearjende aktiva as banken mei brutsen kapitaalketen fallyt giene, wat de resesje fierder fersterke.
Om kweade konkurrinsje tusken banken te foarkommen en de besparrings- en lieningsmerk te regeljen, yntrodusearre de Federal Reserve in oantal maatregels, wêrfan ien de prime lieningsrate is - de Prime Rate.
Dit belied pleitet foar it ynstellen fan in inkele benchmark-rinte om te tsjinjen as in minimum rinte foar lieningen, en banken moatte liene tsjin tariven boppe dizze optimale útlienkoers om de merkoarder te stabilisearjen.
Hoe wurdt de Prime Rate berekkene?
De Loan Prime Rate (hjirnei oantsjutten as LPR), is de rinte dy't kommersjele banken rekkenje foar lieningen oan har klanten mei de heechste kredytwurdearrings - dizze meast kredytweardige lieners binne typysk guon fan 'e grutste bedriuwen.
Yn 'e 1930's, op inisjatyf fan 'e Wall Street Journal, waard de LPR berekkene troch it gewicht fan 22-23 sitaten fan 'e 30 grutste kommersjele banken yn 'e Feriene Steaten, selektearre neffens de regels foar it bepalen fan 'e LPR fan 'e merk, en publisearre regelmjittich yn 'e papieren edysje fan' e Wall Street Journal, en dit publisearre Prime Rate fertsjintwurdige de legere limyt fan alle liening tariven yn 'e merk.
It meganisme foar it fêststellen fan it LPR-taryf evoluearre oer hast tachtich jier: oarspronklik, de measte banken oanhelle de Federal Funds Target Rate (FFTR) doe't banken hiene in hege graad fan frijheid te regeljen rinte tariven.
Yn 1994, lykwols, de Federal Reserve ôfpraat mei kommersjele banken dat de LPR soe nimme de foarm fan in folsleine fix oan de federale fûnsen doel taryf, mei de formule wêzen Prime Rate = Federal Funds Target Rate + 300 basispunten.
Dizze 300 basispunten is in tuskenwearde, wat betsjut dat de sprieding tusken de Prime Rate en Federal Funds Rate in bytsje boppe en ûnder 300 basispunten kin skommelje.Foar it grutste part fan 'e perioade sûnt 1994 hat dizze sprieding tusken 280 en 320 basispunten west.
Begjin yn 2008, doe't de banksektor mear konsintrearre waard en de measte banken eins kontrolearre waarden troch in hantsjefol banken, waard it oantal banken neamd foar de LPR fermindere nei tsien, wêrfan de LPR-tariven publisearre op Wall Street feroare doe't de prime tariven fan sân banken' feroare.
Mei de ynfiering fan dit quotation meganisme, kommersjele banken hast hielendal ferlern harren autonomy by it oanpassen fan de Prime Rate.
Wêrom soe ik soargje moatte oer de Prime Rate?
De Prime Rate, publisearre troch it Wall Street Journal, is in yndikator fan rintetariven yn 'e FS en wurdt brûkt as basistaryf troch mear as 70% fan banken.
Rintetariven op konsumintelieningen wurde typysk boud op dizze prime taryf, en as dit taryf feroaret, sille in protte konsuminten ek feroaringen sjen yn rintetariven op kredytkaarten, autolieningen en oare konsumintelieningen.
Wy hawwe krekt neamd dat de berekkening fan 'e prime taryf is ôflaat fan' e Federal Funds Target Rate + 300 basispunten, en de "Federal Funds Target Rate" is it "Belang" fan 'e Fed yn bloeiende taryfferhegingen dit jier.
Neidat de Fed de tariven foar de tredde kear yn septimber mei 75 basispunten ferhege, gie de prime taryf omheech nei 3% nei 3.25% en tafoege de ekstra 3% fan 'e prime taryf is yn prinsipe it hjoeddeistige minimum foar de lieningsrate yn' e merk.
Ofbylding boarne: https://www.freddiemac.com/pmms
Op tongersdei rapportearre Freddie Mac in 30-jier fêste hypoteekrate gemiddeld 6.7% - heger dan ús skatting fan 'e prime taryf.
De boppesteande berekkening jout ús ek in better begryp fan hoe't de ynfloed fan 'e taryfferheging sa fluch waard oerbrocht nei de hypoteekmerk.
Feroaringen yn 'e prime taryf sille ek in direktere ynfloed hawwe op guon hûslieningen, lykas lieningen mei ferstelbere taryf, dy't jierliks wurde oanpast, en Home Equity Loans (HELOC's), dy't direkt binne bûn oan' e prime taryf.
Nei't wy it "ferline libben" fan 'e prime taryf hawwe begrepen, is it nuttich foar ús om de trend yn hypoteekraten te kontrolearjen, en sjoen it oanhâldende belied foar koersferheging fan' e Fed, moatte hûskeapers mei kredytferlet betiid begjinne om te foarkommen dat in goede tiid misse om te befeiligjen in legere taryf.
Ferklearring: Dit artikel waard bewurke troch AAA LENDINGS;guon fan 'e byldmateriaal is nommen fan it ynternet, de posysje fan' e side wurdt net fertsjintwurdige en meie net werprinte sûnder tastimming.D'r binne risiko's yn 'e merk en ynvestearring moat foarsichtich wêze.Dit artikel foarmje gjin persoanlik ynvestearringsadvys, noch hâldt it rekken mei de spesifike ynvestearringsdoelen, finansjele situaasje of behoeften fan yndividuele brûkers.Brûkers moatte beskôgje oft mieningen, mieningen of konklúzjes hjiryn passend binne foar har bepaalde situaasje.Ynvestearje dêrmei op jo eigen risiko.
Post tiid: okt-11-2022